ಎಂದೂ ಕರೆಯಲಾಗುತ್ತದೆ: ಸಂಯುಕ್ತ ವಾರ್ಷಿಕ ಬೆಳವಣಿಗೆ ದರ, ವಾರ್ಷಿಕ ಆದಾಯ
ವಿವಿಧ ಕಾಲಾವಧಿಯಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆಯ ಆದಾಯವನ್ನು ಹೋಲಿಸಲು CAGR ಅತ್ಯಂತ ಉಪಯುಕ್ತವಾದ ಏಕ ಸಂಖ್ಯೆಯಾಗಿದೆ. ಇದು ಅಸಮ, ವರ್ಷದಿಂದ ವರ್ಷಕ್ಕೆ ಆದಾಯವನ್ನು ಸ್ಥಿರವಾದ ವಾರ್ಷಿಕ ಅಂಕಿಅಂಶವಾಗಿ ಪರಿವರ್ತಿಸುತ್ತದೆ, ಅದು ಸಮಾನವಾದ ಹೋಲಿಕೆಗಳನ್ನು ಅನುಮತಿಸುತ್ತದೆ.
ಸೂತ್ರವು CAGR = (ಅಂತ್ಯ ಮೌಲ್ಯ ÷ ಆರಂಭಿಕ ಮೌಲ್ಯ)^(1/ವರ್ಷ) - 1. ಆದ್ದರಿಂದ 5 ವರ್ಷಗಳಲ್ಲಿ ₹1 ಲಕ್ಷದಿಂದ ₹2 ಲಕ್ಷಕ್ಕೆ ಬೆಳೆದ ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್ ಸುಮಾರು 14.87% CAGR ಅನ್ನು ಹೊಂದಿದೆ. 10 ವರ್ಷಗಳಲ್ಲಿ ₹ 1 ಲಕ್ಷದಿಂದ ₹ 3 ಲಕ್ಷಕ್ಕೆ ಬೆಳೆದ ನಿಧಿಯು ಸುಮಾರು 11.61% ನಷ್ಟು CAGR ಅನ್ನು ಹೊಂದಿದೆ. ಸಿಎಜಿಆರ್ ಎರಡನ್ನೂ ನೇರವಾಗಿ ಹೋಲಿಸುವಂತೆ ಮಾಡುತ್ತದೆ.
ಸಿಎಜಿಆರ್ ತೋರಿಸದಿರುವುದು ಏರಿಳಿತಗಳನ್ನು. ಎರಡು ಹೂಡಿಕೆಗಳು ಒಂದೇ CAGR ಅನ್ನು ಹೊಂದಿರಬಹುದು ಆದರೆ ವಿಭಿನ್ನ ಪ್ರಯಾಣಗಳು - ಒಂದು ಸ್ಥಿರವಾಗಿ ಬೆಳೆಯುತ್ತದೆ, ಇನ್ನೊಂದು ಹುಚ್ಚುಚ್ಚಾಗಿ ತೂಗಾಡುತ್ತದೆ. SIP ಗಾಗಿ, CAGR ಸಹ ಸ್ವಲ್ಪ ತಪ್ಪುದಾರಿಗೆಳೆಯುವಂತಿದೆ ಏಕೆಂದರೆ ಇದು ಕೊಡುಗೆಗಳ ಸಮಯವನ್ನು ಗಣನೆಗೆ ತೆಗೆದುಕೊಳ್ಳುವುದಿಲ್ಲ; XIRR (ವಿಸ್ತರಿತ ಆಂತರಿಕ ರಿಟರ್ನ್ ದರ) SIP ಗೆ ಹೆಚ್ಚು ನಿಖರವಾಗಿದೆ.
ಒಟ್ಟು ಮೊತ್ತದ ಆದಾಯವನ್ನು ಹೋಲಿಸಲು CAGR ಬಳಸಿ. SIP ಅನ್ನು ಮೌಲ್ಯಮಾಪನ ಮಾಡಲು XIRR ಅಥವಾ ರೋಲಿಂಗ್ ರಿಟರ್ನ್ಸ್ ಬಳಸಿ. ಮತ್ತು ಯಾವಾಗಲೂ ಸಮಯದ ಅವಧಿಯನ್ನು ಪರಿಶೀಲಿಸಿ - 5-ವರ್ಷದ CAGR 10-ವರ್ಷದ CAGR ಗಿಂತ ವಿಭಿನ್ನವಾಗಿ ಕಾಣಿಸಬಹುದು.